未来五年中国个人境外资产配置比例将显著上升

中国兴业银行与波士顿咨询公司(BCG)22日联合发布的2016年中国私人银行发展报告认为,2015年中国金融和投资市场的剧烈波动,使得中国高净值客户投资更加多元化。随着中国经济全球化持续深入,高净值人群资产全球配置的需求显著上升,预计未来五年中国个人境外资产配置比例将从目前的4.8%上升到9.4%左右,新增市场规模将达到13万亿元人民币。来自监管和需求两方面的趋势性转变,是境外投资市场快速增长的一项重要推动力。

调查显示,目前中国近三成的高净值人士拥有境外投资,而在尚未进行境外投资的高净值人士中,56%的人表示未来三年内将考虑进行境外投资,显示全球配置的需求旺盛。

报告指出,在中国经济增速趋缓的背景下,高净值人群的财富增长仍将十分稳健。预计2015-2020年,中国高净值人群可投资金融资产年均增速为15%,明显高于同期中国GDP预期增速。到2020年,中国高净值家庭的数量将增至388万户,可投资金融资产总额将占据中国整体个人财富的半壁江山。

报告指出,国内股市波动、利率下行、人民币汇率走势和房地产市场分化,是2015年高净值人士调整资产配置的四个主要原因。股市波动增强了投资者的风险意识,利率下行拉动了资产多元配置的需求,汇市改革让中国投资者放眼于关注全球市场,房地产市场分化和投资回报的不确定性,则促使个人资产配置向金融资产倾斜。

BCG合伙人、中国金融业智库负责人何大勇表示,本次调研中,80%的高净值人士认为,自身家庭财富在经济转型过程中将维持稳定或上涨。在可投资资产规模1亿元人民币以上的超高净值人群中,这一比例更是达到93%。