关注证券之星官方微博:
您所在的位置:首页 - 正文

靠业绩逆袭!这只基金规模大增142倍

2020-07-31 14:43:44 来源:数字科技网
数字科技网 更多文章>>

(原标题:靠业绩逆袭!这只基金规模大增142倍)

融通基金旗下的融通中国风1号,受到投资者的追捧。据公开数据,融通中国风1号规模从2019年年初的4000多万,增长至今年年中的57.43亿元,大增142倍。

由融通基金研究部总经理彭炜担任基金经理的融通中国风1号过往业绩表现优秀。据银河证券统计,2019年,融通中国风1号净值上涨84.68%(同期业绩比较基准上涨18.01%),在440只灵活配置型基金(股票上下限0-95%+基准股票比例30%-60%)中,排名第4;今年以来,截至7月10日,融通中国风1号净值上涨52.38%(同期业绩比较基准上涨8.15%);近2年(2018/7/14-2020/7/10),融通中国风1号净值上涨126.94%(同期业绩比较基准上涨20.17%),在同类402只灵活配置型基金中排名第6。

回顾融通中国风1号的净值曲线,一路平缓上扬,截至7月10日,2019年以来,融通中国风1号净值创82次新高,给客户带来良好的持仓体验。融通中国风1号客户的复购率超过55%。

融通中国风1号收获持有人最多的评价是踏实。其回撤小、净值屡创新高背后的底层逻辑是攻守有道、均衡配置。基金经理彭炜表示:“不会把资金赌在某单一风格或板块上;不做极端化配置;以年度持有周期为维度做核心资产的选择;控制组合换手率,淡化择时和仓位波动,重视行业和个股的超额收益。”

彭炜所指的均衡,并不是将所有的行业都均衡配置。他是根据驱动力的不同,把市场分为四大板块,根据不同资产的驱动力进行分散。具体来看,彭炜将行业分成四大类:跟利率相关的金融地产;跟财政政策、货币政策相关的投资领域;跟消费行为相关的消费领域;跟科技进步相关的科技行业。

彭炜会根据每个板块不同的驱动力进行行业比较,找到有逻辑支撑的、景气度向上板块。选定行业板块后,控制组合在单一板块的风险暴露,尽量根据不同行业的驱动力进行分散,防止某一驱动力出现边际变化时,组合出现较大回撤。

另外,彭炜在构建组合时会考虑资产的属性。他把资产分为三个类型:第一类是偏进攻型的核心资产,将超过5成的仓位布局在产业趋势向上、行业景气出现明显改善的个股,这些个股的景气维度或趋势维度至少以年度为周期。力求在当期可以成为偏进攻型的资产,以获取每股收益(EPS)弹性为主;第二类是偏稳健成长型的底仓资产,选择估值相对合理的个股,可以放在三年以上的周期去观察,希望每年能获取30%~40%的业绩成长,获取稳健的EPS增长所对应的股价上涨收益;第三类是提前布局潜在左侧的拐点型资产,通过寻找经营数据、行业数据和价格盈利能力等处于底部的品种进行左侧布局,一旦确认景气拐点趋势,可能会进一步加大仓位配置,期待它成为下一阶段进攻型资产。

“配置均衡、攻守兼备是我的投资思路,这样的策略能让我的组合既有增强防御风险的能力,也有进攻的锐度。”彭炜总结道。

有业内人士分析,A股板块轮动往往比想象来得快,万一赌错了板块或行业则全盘皆输。看似“保守”的均衡配置,其实是“防御”与“进取”的权衡与取舍,是对市场风格与历史规律进行长期观察及冷静思考后的选择。

规模的增长是否会对基金经理的管理带来新的挑战,对此彭炜表示,规模变化带来的边际上的感受并不明显,投资体系、投资方法和交易行为也均未发生变化。因为一直坚持从中观行业挖掘投资机会,这个投资方法可以发现整条产业链上的投资机会,如果是蛋糕做大的增量行业,会选择龙头以及偏中小市值的弹性品种,如果是存量行业,会直接选龙头公司。总之,可以挖掘到的投资机会较多,坚持中观均衡的风格,可以匹配的管理规模半径也较大。

据悉,由彭炜掌舵的融通产业趋势臻选股票型证券投资基金正在发行中,发行截止日为8月12日。融通产业趋势臻选将继续践行均衡配置的理念,投资关注的主要方向是传统基建产业链如机械/建材、科技如5G/云计算、医药消费和新能源汽车产业链。投资者可以通过融通基金官网或APP、建设银行、第三方互联网渠道等申购。

风险提示:融通中国风1号成立于2016年2月3日,彭炜于2017年8月5日其开始管理,2016年-2019年的业绩分别为8.32%、19.28%、 -22.05%、84.68%,同期业绩比较基准分别为5.48%、8.60%、-11.03%、18.01%;2020年上半年的业绩为37.28%,同期基准为1.59%。彭炜于2020年1月11日管理融通新能源:该基金成立于2015年6月29日,2015年-2019年的业绩分别为5.80%、3.59%、5.75%、-17.97%、57.36%,同期业绩比较基准分别为-4.19%、-11.40%、5.68%、-16.36%、11.84%,2020年上半年的业绩为31.33%,同期基准为10.74%。彭炜于2019年7月16日管理融通消费升级:该基金2020年上半年的业绩为40.65%,同期基准为1.55%,成立以来截至6月30日收益率为57.40%,同期基准为16.71%。2019年8月21日管理融通量化多策略,该基金2020年上半年的业绩为38.61%,同期基准为38.70%,成立以来截至6月30日收益率为51.58%,同期基准为10.92%。基金投资有风险,投资者在投资前请认真阅读《基金合同》、《招募说明书》等法律文件。我国基金运作时间较短,不能反映股市发展的所有阶段。基金管理人承诺以诚实守信、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证旗下基金一定盈利,也不保证最低收益。公司旗下基金的过往业绩及其净值高低并不预示其未来业绩表现,基金管理人管理的其他基金的业绩不构成对基金业绩表现的保证。基金投资有风险,投资者在投资金融产品或金融服务过程中应当注意核对自己的风险识别和风险承受能力,选择与自己风险识别能力和风险承受能力相匹配的金融产品或金融服务,并独立承担投资风险。本基金存在因净值变化导致的收益波动风险,该风险由投资人自行负担。

免责声明:此文内容为本网站转载自其他媒体企业宣传资讯,仅代表作者个人观点,与本网无关。仅供读者参考,并请自行核实相关内容。您若对稿件处理有任何疑问或质疑,请即与我们联系,本网将迅速给您回应并做处理。
邮箱:contactus@stockstar.com 处理时间:9:00—17:00。

资本力量2019年度评选

APP下载

热点推荐

财经频道
郑重声明:以上内容与证券之星立场无关。证券之星发布此内容的目的在于传播更多信息,证券之星对其观点、判断保持中立,不保证该内容(包括但不限于文字、数据及图表)全部或者部分内容的准确性、真实性、完整性、有效性、及时性、原创性等。相关内容不对各位读者构成任何投资建议,据此操作,风险自担。股市有风险,投资需谨慎。